Life interest trust of family home on death
Se una proprietà è di proprietà congiunta, vale la pena considerare se è necessario creare un life interest trust sulla morte del primo comproprietario. Questo sarebbe normalmente indicato nel tuo testamento. Questa nota spiega come ciò può essere fatto e i vantaggi e gli svantaggi.
Sebbene abbiamo fatto riferimento al coniuge di seguito, queste disposizioni si applicano ugualmente alle coppie non sposate e a quelle in unione civile. Anche se il termine proprietà può applicarsi a qualsiasi bene, ai fini di questa nota è destinato a fare riferimento alla casa o appartamento in cui vivi.
Che cosa è un interesse di vita fiducia di proprietà?
In parole povere, il beneficiario ha l’uso della proprietà durante il suo tempo di vita, ma alla loro morte passa a terzi; ad es. Una casa è lasciata ad un coniuge a vivere in durante la loro vita, ma alla loro morte le case passa ai bambini.
Nel caso di cui sopra il coniuge non può lasciare la proprietà nel loro testamento come il loro interesse finisce alla loro morte.
Al fine di creare una tale fiducia della vostra casa di famiglia sarà necessario tenere la proprietà come inquilini in comune. Ciò significa che entrambe le parti possiedono il 50% ciascuna. Quindi dai al tuo coniuge un interesse per la vita nella tua metà della tua volontà. Quando uno di voi muore, il sopravvissuto eredita un interesse vitale per gli altri al 50%. Essi possono continuare a vivere in tutta la casa per il resto della loro vita, ma solo la propria metà di esso. Se lo desiderano, possono vendere la casa e comprarne un’altra purché conservino metà del capitale sottostante nella nuova proprietà.
Vantaggi di creare un interesse di vita
Creare un interesse di vita significa controllare la destinazione finale della vostra proprietà. Il coniuge superstite ha una casa in cui vivere, ma il primo coniuge a morire può essere sicuro che almeno la metà della casa alla fine passerà ai bambini, o altri beneficiari. La loro metà della proprietà non può essere utilizzato per pagare le tasse casa di cura. Se il sopravvissuto ha deciso di andare su una baldoria di spesa, o risposato o è andato in cura poi un altro partito potrebbe spendere o ereditare solo la loro metà della casa, ecc.
Questo può essere un modo utile per evitare che tutti i tuoi beni vadano in tasse per la casa di cura e affrontino le questioni contrastanti che sorgono in un secondo matrimonio. Un nuovo coniuge può continuare a vivere in casa, ma alla morte del coniuge superstite originale la metà della proprietà passa ai bambini o ad altri beneficiari.
La creazione di un tale trust non salva alcuna tassa di successione. Come spieghiamo di seguito. I suoi due principali vantaggi sono:
- Evitando ogni vostra proprietà di andare in casa di cura commissioni
- Garantire che se si muore prima si può essere sicuri che ereditano la proprietà
gli Svantaggi della creazione di un interesse di vita
Sulla morte del primo coniuge superstite non eredita la quota del defunto di casa a titolo definitivo; solo loro hanno il diritto di vivere in essa. Anche se questo non può essere un problema in età avanzata può essere se uno dei comproprietari muore in giovane età. Per molte coppie la loro casa può essere la risorsa principale che possiedono. Solo avere accesso alla metà del suo valore di capitale può essere un problema significativo. Un interesse di vita dà un diritto di occupazione e un diritto a qualsiasi reddito, se ad esempio la proprietà è stata affittata. Il coniuge superstite può normalmente spostarsi a casa e utilizzare la quota del coniuge deceduto per acquistare un’altra proprietà a condizione che non vi sia una perdita di valore. Ciò che il sopravvissuto non può fare è spendere la quota di capitale del coniuge deceduto.
Mentre molte persone preferirebbero non pagare le tasse di casa di cura, il fatto che non si ha accesso a tutto il capitale può influenzare il tipo di casa di cura che si può permettere di vivere.
Inquilini congiunti e inquilini in comune
La proprietà può essere posseduta in due modi:
Inquilini congiunti
La proprietà appartiene a te congiuntamente e alla morte di uno dei coniugi passa automaticamente al sopravvissuto. Non puoi lasciare proprietà di proprietà congiunta nel tuo testamento. Per creare un interesse di vita sotto la vostra volontà è necessario tenere la proprietà come inquilini in comune.
Inquilini in comune
Entrambi avete una quota distinta nella proprietà che potete lasciare nel vostro testamento.
Risoluzione di una locazione congiunta
È possibile recidere una locazione congiunta e tenere la proprietà come inquilini in comune con il servizio di un avviso di fine rapporto e registrandolo al Catasto.
Imposta di successione (IHT)
Questo è generalmente solo un problema se il tuo patrimonio combinato vale più di £650.000. Nel calcolo di questa somma è necessario includere qualsiasi proprietà che avete dato via nei sette anni precedenti oltre la somma di £3.000 all’anno. È inoltre necessario includere proprietà che avete dato via, ma continuare ad utilizzare cioè una casa per le vacanze.
Puoi anche qualificarti per la banda di tasso nullo residenziale, che entro il 2021 può aumentare la tua indennità IHT join a £1,000,000. Tuttavia non tutte le persone potranno beneficiare di questa indennità supplementare e quindi ai fini della presente nota abbiamo ignorato. Saremo lieti di discutere con voi se o non si qualificano per esso.
Se non hai dato alcun patrimonio via e la vostra tenuta è inferiore a £650.000 è possibile ignorare questa sezione.
Quando è dovuta l’imposta di successione, il coniuge superstite è considerato proprietario dell’intera proprietà ai fini dell’imposta di successione. Questo può essere più di un problema per le coppie non sposate che non hanno il beneficio dell’esenzione del coniuge e della banda di tasso nullo trasferibile. Se il coniuge o il partner non-sposato aveva ereditato l’intera proprietà poi principi fiscali di successione simili avrebbero applicato e quindi la creazione di un interesse di vita è generalmente fiscale neutro. Se l’imposta di successione è dovuta, nasce pro rata tra il trust e il patrimonio del secondo coniuge.
Esempio
A e B sono sposati. Alla morte di A, B eredita un interesse per la vita nella metà della casa di A. Alla morte di B la casa vale £600.000 e B ha un risparmio di £300.000. B è trattato ai fini dell’imposta di successione come avente una proprietà di £900.000.
La proprietà reale di B è metà della casa £300.000 + il £300,000 = £600,000
La fiducia che detiene l’interesse di vita ha la metà della casa £300.000.
Quindi 2/3 di qualsiasi imposta dovuta sarebbe dovuta dalla proprietà di B e il trust pagherebbe 1/3. Questa tassa è dovuta dalla metà della quota della casa detenuta in trust
Questo è un consiglio generale ed è inteso solo a scopo informativo. Non dovrebbe essere invocato e dovrebbero essere ottenuti consigli specifici su qualsiasi problema legale
Life Interest Trust per il recente articolo di Nigel George su Let’s Talk Business
Si prega di parlare con Nigel George o Jakub Kotan su 0208 232 9560