(a) En général. Un fonds de règlement admissible est un fonds, un compte ou une fiducie qui satisfait aux exigences de l’alinéa c) du présent article.
(b) Coordination avec d’autres classifications d’entités. Si un fonds, un compte ou une fiducie qui est un fonds de règlement admissible peut être classé comme une fiducie au sens du § 301.7701-4 de ce chapitre, il est classé comme un fonds de règlement qualifié à toutes les fins de l’Internal Revenue Code (Code). Si un fonds, un compte ou une fiducie, organisé en tant que fiducie en vertu de la loi de l’État applicable, est un fonds de règlement qualifié et peut être classé comme une association (au sens du § 301.7701-2 du présent chapitre) ou une société de personnes (au sens du § 301.7701-3 du présent chapitre), il est classé comme un fonds de règlement qualifié pour toutes les fins du Code. Si un fonds, un compte ou une fiducie, établi pour des passifs contestés conformément au § 1.461-2(c)(1) est un fonds de règlement admissible, il est classé comme un fonds de règlement admissible pour toutes les fins du Code.
(c) Exigences. Un fonds, un compte ou une fiducie satisfait aux exigences du présent alinéa c) si : –
(1) Il est établi en vertu d’une ordonnance des États-Unis, de tout État (y compris le district de Columbia), de tout territoire, possession ou subdivision politique de celui-ci, ou de tout organisme ou instrument (y compris un tribunal) de l’un des éléments susmentionnés, ou est soumis à la compétence continue de cette autorité gouvernementale;
(2) Il est établi pour résoudre ou satisfaire une ou plusieurs réclamations contestées ou non contestées qui ont résulté ou peuvent résulter d’un événement (ou d’une série d’événements connexes) qui s’est produit et qui a donné lieu à au moins une réclamation faisant valoir sa responsabilité –
(i) En vertu de la Loi globale sur l’intervention Environnementale, l’indemnisation et la responsabilité de 1980 (ci-après dénommée CERCLA), telle que modifiée, 42 U.S.C. 9601 et suivants.; ou
(ii) Résultant d’un délit, d’une rupture de contrat ou d’une violation de la loi; ou
(iii) Désigné par le commissaire dans une décision sur les recettes ou une procédure sur les recettes; et
(3) Le fonds, le compte ou la fiducie est une fiducie en vertu de la loi de l’État applicable, ou ses actifs sont autrement séparés des autres actifs du cédant (et des personnes liées).
(d) Définitions. Aux fins de la présente section –
(1) Cédant. Un » cédant » est une personne qui transfère (ou au nom de laquelle un assureur ou une autre personne transfère) de l’argent ou des biens à un fonds de règlement admissible pour régler ou régler les réclamations visées à l’alinéa c)(2) du présent article contre cette personne.
(2) Personne liée. Une » personne liée » est toute personne liée au cédant au sens des alinéas 267b) ou 707b)(1).
(e) Ordonnance gouvernementale ou exigence d’approbation –
(1) En général. Un fonds, un compte ou une fiducie est » ordonné par » ou » approuvé par » une autorité gouvernementale visée au paragraphe (c)(1) du présent article lorsque l’autorité émet son ordre initial ou préliminaire d’établir le fonds, le compte ou la fiducie, ou accorde son approbation initiale ou préliminaire, même si cet ordre ou cette approbation peut faire l’objet d’un examen ou d’une révision. Sauf disposition contraire de l’alinéa j)(2) du présent article, l’ordonnance ou l’approbation de l’autorité gouvernementale n’a pas d’effet rétroactif et ne permet pas à un fonds, à un compte ou à une fiducie d’être un fonds de règlement admissible avant la date à laquelle l’ordonnance est émise ou l’approbation est accordée.
(2) Groupes d’arbitrage. Une sentence arbitrale qui ordonne la création ou approuve un fonds, un compte ou une fiducie est une ordonnance ou une approbation d’une autorité gouvernementale décrite au paragraphe (c) (1) de la présente section si –
(i) La sentence arbitrale est exécutoire sur le plan judiciaire;
(ii) La sentence arbitrale est rendue conformément à une procédure d’arbitrage de bonne foi conformément à des règles approuvées par une autorité gouvernementale décrite au paragraphe (c)(1) de la présente section (telles que les procédures d’arbitrage administrées par un organisme d’autoréglementation dans le secteur des valeurs mobilières); et
(iii) Le fonds, le compte ou la fiducie est soumis à la compétence continue du groupe spécial d’arbitrage, du tribunal compétent pour exécuter la sentence arbitrale ou de l’autorité gouvernementale qui a approuvé les règles de la procédure d’arbitrage.
(f) Résoudre ou satisfaire aux exigences –
(1) Obligations de fournir des services ou des biens. Sauf disposition contraire à l’alinéa f)(2) du présent article, une responsabilité n’est pas décrite à l’alinéa c)(2) du présent article s’il s’agit d’une responsabilité pour la fourniture de services ou de biens, à moins que l’obligation du cédant de fournir des services ou des biens ne soit éteinte par un transfert ou des transferts au fonds, au compte ou à la fiducie.
(2) Passifs CERCLA. La responsabilité du cédant en vertu de la CERCLA de fournir des services ou des biens est décrite à l’alinéa c)(2) du présent article si, après son transfert à un fonds, un compte ou une fiducie, la seule responsabilité restante du cédant envers l’Agence de protection de l’environnement (le cas échéant) est une obligation lointaine et future de fournir des services ou des biens.
(g) Passifs exclus. Une responsabilité n’est pas décrite à l’alinéa c)(2) du présent article si elle : –
(1) Découle d’une loi sur les accidents du travail ou d’un régime de santé autoassuré;
(2) Est l’obligation de rembourser le prix d’achat ou de réparer ou de remplacer les produits régulièrement vendus dans le cours normal des activités commerciales ou commerciales du cédant;
(3) Est une obligation du cédant d’effectuer des paiements à ses créanciers commerciaux généraux ou à ses détenteurs de dettes qui se rapporte à un cas de titre 11 ou similaire (tel que défini à l’article 368(a)(3)(A)), ou à une séance d’entraînement; ou
(4) Est désigné par le commissaire dans une décision fiscale ou une procédure fiscale (voir § 601.601(d)(2)(ii)(b) du présent chapitre).
(h) Exigence de ségrégation –
(1) En général. S’il n’est pas une fiducie en vertu de la loi de l’État applicable, un fonds, un compte ou une fiducie satisfait aux exigences du paragraphe (c)(3) de la présente section si ses actifs sont physiquement séparés des autres actifs du cédant (et des personnes liées). Par exemple, les espèces détenues par un cédant dans un compte bancaire distinct satisfont à l’exigence de séparation énoncée à l’alinéa c)(3) du présent article.
(2) Classification du fonds établi pour résoudre ou satisfaire les créances admissibles et non admissibles. Si un fonds, un compte ou une fiducie est établi pour résoudre ou satisfaire les réclamations décrites au paragraphe (c)(2) du présent article ainsi que d’autres types de réclamations (c.-à-d. les réclamations non admissibles) découlant du même événement ou d’une série d’événements connexes, le fonds est un fonds de règlement admissible. Cependant, en vertu du § 1.468B-3 (c), la performance économique ne se produit pas en ce qui concerne les transferts au fonds de règlement qualifié pour les créances non admissibles.
(i)
(j) Classement du fonds avant satisfaction des exigences du paragraphe (c) de la présente section –
(1) En général. Si un fonds, un compte ou une fiducie est établi pour résoudre ou satisfaire aux réclamations décrites au paragraphe (c)(2) du présent article, les actifs du fonds, du compte ou de la fiducie sont considérés comme appartenant au cédant de ces actifs jusqu’à ce que le fonds, le compte ou la fiducie réponde également aux exigences des paragraphes (c)(1) et (3) du présent article. À la date à laquelle le fonds, le compte ou la fiducie satisfait à toutes les exigences de l’alinéa c) du présent article, le cédant est considéré comme transférant les actifs à un fonds de règlement admissible.
(2) Règle de retour de relation –
(i) En général. Si un fonds, un compte ou une fiducie satisfait aux exigences des paragraphes (c)(2) et (c)(3) du présent article avant le moment où il satisfait aux exigences du paragraphe (c)(1) du présent article, le cédant et l’administrateur (tel que défini au § 1.468B-2(k)(3)) peut choisir conjointement (un choix de rétrocession) de considérer le fonds, le compte ou la fiducie comme un fonds de règlement admissible à la date à laquelle le fonds, le compte ou la fiducie satisfait aux exigences des alinéas c)(2) et c)(3) du présent article ou le 1er janvier de l’année civile au cours de laquelle toutes les exigences de l’alinéa c) du présent article sont satisfaites, selon la dernière en date. Si un choix de rétrocession est fait, les actifs détenus par le fonds, le compte ou la fiducie à la date à laquelle le fonds de règlement admissible est considéré comme ayant vu le jour sont considérés comme transférés au fonds de règlement admissible à cette date.
(ii) Élection de retour de relation. Un choix de rétrocession est fait en joignant une copie de l’énoncé de choix, signé par chaque cédant et l’administrateur, à (et dans le cadre de) la déclaration de revenus produite en temps opportun (y compris les prolongations) du fonds de règlement admissible pour l’année d’imposition au cours de laquelle le fonds est considéré comme étant à venir. existence. Une copie de la déclaration de choix doit également être jointe à la déclaration de revenus produite en temps opportun (y compris les prorogations), ou à une déclaration modifiée conforme aux exigences des §§ 1.468B-1 à 1.468B-4, de chaque cédant pour l’année d’imposition du cédant qui comprend la date à laquelle le fonds de règlement admissible est considéré comme ayant vu le jour. La déclaration de choix doit contenir –
(A) Une légende, « § 1.468B-1 Élection de retour de relation « , en haut de la première page;
(B) Le nom, l’adresse et le numéro d’identification du contribuable de chaque cédant;
(C) Le nom, l’adresse et le numéro d’identification de l’employeur du fonds de règlement admissible;
(D) La date à laquelle le fonds de règlement admissible est considéré comme ayant vu le jour; et
(E) Une annexe décrivant chaque actif traité comme ayant été transféré au fonds de règlement admissible à la date à laquelle le fonds est considéré comme venant à l’existence. Le tableau des actifs n’a pas besoin d’identifier le montant des espèces ou des biens traités comme transférés par un cédant particulier. Toutefois, si l’annexe n’identifie pas le cédant de chaque actif, chaque cédant doit joindre à la copie de l’énoncé de choix qui est jointe à sa déclaration de revenus (ou à sa déclaration modifiée) une annexe décrivant chaque actif que le cédant est traité comme étant transféré au fonds de règlement admissible.
k) Choix de traiter un fonds de règlement admissible comme une fiducie de la sous-partie E –
(1) En général. Si un fonds de règlement admissible n’a qu’un seul cédant (au sens de l’alinéa d)(1) du présent article), le cédant peut faire un choix (choix de fiducie du constituant) pour traiter le fonds de règlement admissible comme une fiducie dont la totalité appartient au cédant en vertu de l’article 671 et des règlements en vertu de celui-ci. Un choix de fiducie du constituant peut être fait, que le fonds de règlement admissible soit ou non classé, en l’absence de l’alinéa b) du présent article, comme une fiducie qui est considérée comme appartenant au cédant en vertu de l’article 671 et des règlements en vertu de celui-ci. Le choix d’une fiducie constituante ne peut être révoqué que dans des circonstances impérieuses avec le consentement du commissaire par lettre privée.
(2) Manière de faire le choix de fiducie du constituant –
(i) En général. Pour faire le choix d’une fiducie constituante, le cédant doit joindre une déclaration de choix satisfaisant aux exigences de l’alinéa k)(2)(ii) de la présente section à un formulaire 1041 déposé en temps opportun (y compris les prorogations), » États-Unis. Déclaration de revenus pour les successions et les fiducies, » que l’administrateur dépose au nom du fonds de règlement admissible pour l’année d’imposition au cours de laquelle le fonds de règlement admissible est établi. Cependant, si un formulaire 1041 n’est pas requis par ailleurs (par exemple, parce que les dispositions du § 1.671-4(b) s’appliquent), puis le cédant fait le choix d’une fiducie constituante en joignant un état de choix satisfaisant aux exigences de l’alinéa k)(2)(ii) du présent article à une déclaration de revenus produite en temps opportun (y compris les prorogations) du cédant pour l’année d’imposition au cours de laquelle le fonds de règlement admissible est établi. Voir § 1.468B-5(c)(2) pour les règles de transition.
(ii) Exigences relatives à la déclaration d’élection. La déclaration de choix doit inclure une déclaration du cédant selon laquelle le cédant traitera le fonds de règlement admissible comme une fiducie constituante. L’énoncé de choix doit inclure le nom, l’adresse, le numéro d’identification du contribuable et la légende du cédant » § 1.468B-1(k) Choix. »La déclaration d’élection et la déclaration décrite au § 1.671-4(a) peuvent être combinées en une seule déclaration.
(3) Effet du choix. Si un choix de fiducie constituant est fait –
(i) Le paragraphe (b) du présent article et les §§ 1.468B-2, 1.468B-3 et 1.468B-5 (a) et (b) ne s’appliquent pas au fonds de règlement admissible. Cependant, cette section (à l’exception du paragraphe (b) de cette section) et § 1.468B-4 s’appliquent au fonds de règlement admissible;
(ii) Le fonds de règlement admissible est traité, aux fins de l’impôt fédéral sur le revenu, comme une fiducie dont la totalité est considérée comme appartenant au cédant en vertu de l’article 671 et de ses règlements d’application;
(iii) Le cédant doit tenir compte, dans le calcul de l’impôt à payer du cédant, de tous les éléments de revenu, de déduction et de crédit (y compris les gains et pertes en capital) du fonds de règlement admissible conformément à § 1.671-3(a)(1); et
(iv) Les obligations de déclaration imposées par le § 1.671-4 sur le fiduciaire d’une fiducie s’appliquent à l’administrateur.
(l) Exemples. Les exemples suivants illustrent les règles de cette section:
(ii) La fiducie n’est pas un fonds de règlement admissible parce qu’elle n’est pas établie en vertu d’une ordonnance d’une autorité gouvernementale visée au paragraphe c)(1) du présent article et qu’elle n’a pas été approuvée par elle.
(ii) L’administrateur du fonds et la Société X choisissent de traiter le fonds comme un fonds de règlement admissible avant l’approbation du gouvernement en vertu de la règle de rétrocession du paragraphe (j)(2) du présent article. L’administrateur doit joindre l’état du choix de rétrocession à la déclaration de revenus du fonds pour l’année civile 1993, et la Société X doit joindre le choix à sa déclaration de revenus originale ou modifiée pour son année d’imposition se terminant le 31 octobre 1993.
(iii) Conformément au choix de rétrocession, le fonds commence son existence en tant que fonds de règlement admissible le 1er septembre 1993, et la Société X est considérée comme transférant 50 millions de dollars au fonds de règlement admissible le 1er septembre 1993 et 50 millions de dollars le 1er octobre 1993.
(iv) En ce qui concerne ces transferts, la Société X doit fournir la déclaration décrite au § 1.468B-3(e) à l’administrateur du fonds de règlement admissible au plus tard le 15 février 1994, et doit joindre une copie de ce relevé à sa déclaration de revenus originale ou modifiée pour son année d’imposition se terminant le 31 octobre 1993.